比特币是现代货币体系需要的货币吗？

想象一下纽约时代广场的一个大黑盒子，盒子前面有一个钥匙孔。

宝箱上方有一个带有箭头的编号列表，列出了宝箱的当前所有者，以及到目前为止的拥有者。

没有人知道盒子是从哪里来的，而且盒子是用任何人都无法刮擦或撬开的材料制成的。

每隔几天，就会出现咒语，拼出宝箱新主人的名字。有人在盒子的背面发现了一段文字，上面写着“拥有盒子钥匙的人就是盒子的主人。”

像这样的盒子越来越多地出现在世界各地。显然，总共会有2100个宝箱，它们会按照设定的周期出现在世界各地。找到新箱子的人将获得该箱子的钥匙。

图片来自网络

那些倒霉没找到盒子的人想要得到盒子，不管是因为他们喜欢拿着盒子的感觉，还是因为盒子有升值的潜力。所以他们开始给那些有钥匙的人钱。

渐渐地，这些黑匣子交易所开始出现比特币是如何运作起来的，钥匙的价格开始快速增长。更多的投机者加入，价格也随之涨跌。

《纽约客》杂志发表了一篇名为“别介意”的文章，称比特币只是投机。

然而，一位科技博主也指出，“如果我们发现比特币是如何运作的以及是谁发明了这个东西，那么它就是一切事物的未来”。

那么你可能会问，这个盒子里有什么？答案就是一个持有者名单和他们的买卖时间记录，这看起来很奇怪。

那么它为什么有价值呢？它之所以有价值，是因为人们开始大肆宣传它的价值。

《洛杉矶时报》的标题写道：“这些黑匣子的钥匙可以用来购买资产。”

雅虎新闻第一篇文章提到，“有人用他拥有1/10的钥匙买了一辆二手车”，但没有人关注。

现在你可能会问，这是货币吗？这合法吗？这安全吗？我可以相信它吗？这会取代美元吗？

我们知道这个神奇的盒子实际上是比特币（或任何其他数字资产）的隐喻。

只有现在，也许你才能理解这个比喻。感觉这个比喻的概念很不一样。

现在我将使用这个类比来解释比特币的工作原理。

比特币是公开可见的，持有钥匙的人可以锁定（也称为私钥）他们的比特币。每个人都可以看到盒子的新主人以及它何时以及如何出售的详细信息，但没有人会知道主人的身份。在任何时候，正确的所有者都是“掌握盒子钥匙的人”。

比特币通过使用区块链技术获得其所有功能，但我们目前不需要对这项技术有特别深入的了解。

1

比特币不是钱

或者，它不是现代货币体系需要的那种货币。

首先，让我们重温金钱，我们都在使用金钱，但我们真的了解吗？

随着第一批银行的出现，货币成为了一种价值的表达方式，总是由一些更有形和更受认可的东西支持，比如黄金。

现在，无论货币如何迭代，都只能得到发行机构的背书。 （即政府机构）

让我们看看过去和现在货币的功能，然后研究数字资产如何提供货币的“公平性”。

● 价值的替代品

在社会生活中，我们需要进行各种交易，交易也可以看作是提高整体效率的一种方式。

如果社会上需要人力资源，我会经营最好的人力资源公司，然后专注于为有需要的地方（例如房屋建筑、汽车制造和维修、理发）提供相关专家。

这不仅适用于个人，也适用于企业和国家。金钱推动了这种专业化，从而提高了整体效率。

为了成为一种价值载体，货币需要：

a) 保持相当一致的价值（想想通货膨胀和通货紧缩的噩梦）

b) 不容易损坏（想象一下你把纸币放在苹果里，它们就会腐烂）

由于这些属性，货币被用作价值载体。

● 金钱的本质

想象一下世界上所有的黄金，需要数百万工时才能开采出来。现在大部分金矿开采已经结束，很多金矿都存放在美联储的地下金库中。

现在，如果您持有货币，您可以通过将货币所有权转让给其他人来购买其他东西。然而，这些黄金仍被锁在同一个地下金库中，只有一个账本记录了所有权的变化。

这里的核心点是，为了增强交易，实物货币并不需要实际兑换。

Narayana Kocherlakota 向美联储提交的报告指出，任何可以用金钱购买的东西都可以通过良好的分类账记录来实现。

想象一个所有人为价值都平等的社会。在那里，时间也可以像金钱一样交换。如果我花 5 个小时帮助医生建立一个网站，他们欠我 5 个小时，需要治疗我。如果在我得到报酬之前有大量的谷歌文件来跟踪这些数据，我的工作量就不会浪费。如果我不需要医生的时间，我可以与需要医生时间的人交换，例如理发师、销售人员、酿酒师、优步司机和管家。

但实际情况要复杂得多，因为不是所有的服务都是平等的，而且日志记录数据很快就会乱七八糟，任何人都可以修改google文件，所以会有很多错误。

正如我们接下来将看到的，比特币在这些方面最擅长，因为它保证了不可变的记录。

● 金钱是经济的润滑剂

政府和中央银行总是试图通过增加和减少货币供应来影响经济。但供需经济只有在你负责货币供应的情况下才能发挥最佳效果。

在金本位制下，政府机构的货币供应非常困难。当然，他们可以持有黄金，然后在需要的时候根据黄金的数量发行等值的货币。

但是，中国、俄罗斯和蒙古等地大量新增黄金储备的存在，这些黄金流入市场无疑会对黄金的价值产生影响。在一定程度上降低了黄金的稀有性，从而降低了价值，最终降低了由黄金背书的货币的价值。

稳定价值的货币让任何人都可以自由地做自己擅长的事情，同时也可以使用他们收到的钱来购买他们想要的任何东西。那么，为了实现这个目标，我们需要稳定的货币供应来借贷、投资和存入银行以增加借贷。

因此，金钱就像经济机器中需要的润滑油，可以促进经济平稳稳定发展。如果油太多，工人会把油弄得满地都是，干不成；如果油太少，机器会卡顿，运行不顺畅。

中央银行和相应的政府机构的作用是监控经济机器并决定需要多少石油，主要是通过增加或减少借贷的“租金”。

这个租金或利率决定了你和其他数百万人是去买车还是把车存入银行，这对经济有连锁反应。

换句话说，如果经济停滞或失控，央行将确定适当的利率来刺激经济。

美国以及现在大多数国家放弃金本位制的原因之一是为了获得对经济政策的更多控制权。

黄金是如此稀有，以至于任何国家的联邦储蓄银行都无法印制黄金来刺激经济。

黄金需要开采。任何黄金储备的价值取决于从金矿流入市场的黄金数量。事实上，在俄罗斯发现金矿可以改变美国对黄金的购买力，或者至少可以说是影响力的来源。

在讨论比特币的估值时，我指的是金本位制。让我们牢记这些概念，看看比特币是如何工作的。

2

比特币是如何运作的？

我们想象中的黑匣子神奇地改变了它的主人。有了点对点网络和加密算法，比特币可以达到同样的效果，因为谁会相信魔法，对吧？比特币的底层机制叫做区块链，现在区块链还有很多其他的应用案例。

其实很简单。区块链从字面上看是公开可见的“由块组成的电子链”。每个块存储单个交易信息。所以如果有新的交易，就会有新的区块。这条链代表了交易历史数据是如何被一成不变地连接起来的，也就是说，没有人可以改变数据。这里的原因是里面没有真正的副本，接下来我会细细讲。

现在，我们需要了解比特币通过以下方式确保信任：

a) 分配记录任何交易数据的任务，以便其中没有欺诈活动数据可以在没有达成共识的情况下进行修改。换句话说，重新想象那个带有所有者记录的锁着的黑匣子，但这一次它太小了，每个人都可以拥有一份副本。到新主人注册的时候，应该有一半以上的小黑匣子已经发生了身份变更。

b) 同样可以防止双花，这是数字资产领域的一大难题。此外，这还会导致某些交易需要很长时间才能进行身份验证。

比特币真的是一种货币吗？

现在我们对经济、货币和比特币的运作方式有了基本的了解，让我们试着回答最初的问题。

● 法律

比特币合法吗？例如，Liberty Dollar 或 e-gold 或其他类似产品的制造商因创建“与中央政府竞争的货币体系”而被 FBI 起诉，那么为什么比特币会例外呢？

从表面上看，比特币正在检查另一个货币体系的所有选项。但是，究竟是商品、货币还是证券，目前还不清楚。

此外，所有交易和记录都是通过点对点网络进行的，因此没有个人或公司可以起诉，比特币创造者中本聪的身份也不得而知。

因此，目前看来，比特币和其他货币的交易在某些国家是合法的。

● 匿名

由于转账是匿名的，比特币似乎吸引了很多错误的玩家。

现金是匿名的，但是转移大量现金还是很麻烦的。但是，即使您的比特币数量增加了 10 位数，它也不会增加您存储卡的重量，从而带来了全新的匿名性。

具有安全任务的政府机构经常转向跟踪和限制财务资源，以减轻和阻止不必要的活动。即使是大量的电子货币也可以轻松追踪。但比特币不易追踪，因此政府当局可能不喜欢这个主意。

● 安全

基于其背后的数学哈希算法，加密资产非常安全。

攻击比特币的方法被广泛讨论为 51% 攻击。在这种情况下，有人可以控制网络中 51% 的算力，对网络进行攻击。目前，这几乎是不可能的，因为比特币网络拥有超过 500 万活跃用户。

也许有一种更简单的方法可以让您丢失所有加密资产，那就是丢失您的 USB 驱动器。我说过，比特币持有者身份的证明就是“私钥”。

私钥就像打开黑匣子的钥匙，但它必须存储在某个地方。但是，有人可以在您不知情的情况下窃取私钥。

很多人会把私钥放在电脑上，或者和车钥匙一起放在移动硬盘里，也有人会把私钥存放在云服务器中。

现在你看到问题了，如果没有银行的干预，虽然可以保证去中心化，但它并不能帮你挽回损失，因为没有信用机构可以让你获得欺诈退款。机会。您丢失了硬盘驱动器，或者您的计算机被黑客入侵，然后您一夜之间就失去了一切。

● 价值

正如我之前所说，现金或法定货币不是价值载体。考虑两种货币：日元和阿根廷比索。

比索在一段时间内不断膨胀，也就是说，今年比索比明天值钱。假设今天一把椅子和一袋土豆的价格是 500 比索，我卖掉椅子得到 500 比索，但是第二天我去超市发现土豆的价格是 750 比索，因为比索的价格已经掉了。很容易看出人们不再愿意接受比索付款。

日元在一定时期内一直处于通缩状态，也就是说明年日元的购买力要高于今年。这就产生了一个似乎并不明显的问题——每个人都会持有日元和其他升值。这会影响流动资产的数量，即保持经济平稳运行的润滑剂，最终导致经济停滞。日本最后发生了什么？

世界著名的比特币披萨节比特币是如何运作起来的，这意味着 Laszlo Hanyecz 花了 10,000 比特币购买了 2 个披萨，这些披萨现在价值 5100 万美元，高峰时价值 2 亿美元。因此，比特币的价格完全波动，任何拥有比特币的人都会担心。

因为我们说的是美元，所以不是很恶性的通货膨胀，连日元都不是特别严重的通货紧缩。这是市场控制的非常随机的波动，没有人能控制。

如果我的车价值 4 个比特币，按当前价格计算大约是 20,000 美元，但我实际上不愿意做这笔交易。如果我拿了比特币，等到它的价格从 2017 年的峰值下跌到现在，这相当于以 5,000 美元的价格卖掉我的汽车。也许比特币的价格会上涨，从2016年底到2017年初，如果你继续持有这5个比特币，到今年年底它的价值可能会达到20万美元。那我的车值多少钱？哪家银行会借给别人5个比特币，以后可以兑换5.5个比特币？

● 财政政策

如果监管机构主要将其视为非法活动的工具，并采取行动压制它，那么它也将难以成为一种全球货币。

--美联储，本·伯南克

这可能是阻止世界各国政府大规模采用加密资产的最重要原因。

正如我之前所说，央行和政府将通过调整利率等经济政策，控制进入市场的“热钱”来稳定经济发展。最终目标是确保流入的资金量与经济增长大致保持一致。

但是，对于比特币，这是不可能的。比特币解决了黄金标准的一些问题，但它创造了其他问题。

首先，比特币的供应有限；其次，可以在没有任何政府监管的情况下开采新的比特币。新开采的比特币将直接影响现有货币价格，是财政政策管理的噩梦。

3

那么，加密资产何时会取代货币？

1.不再有国家的概念

只要全球经济运行在局部经济竞争模式下，比特币这样的数字资产就很难有大规模应用。

对欧盟案例的调查，我们会看到这样做成功的概率似乎不是很高。监管者不断监测经济的健康状况似乎是不可避免的（或者更确切地说，是市场效率低下的必要根源）。他们需要传统货币提供的一些经济控制（例如利率、汇率）。

加密资产剥夺了每个独立经济体自我调节的能力，使其难以实现。

2.又一场经济危机

许多人不太了解比特币的工作原理，为什么它安全可靠，因此无法持有。你可能会说人们也会使用他们不完全理解的东西，比如飞机。

这是因为每个人只有在做其他人正在做的事情时才有信任感。也就是说，如果有足够多的人使用比特币，就会有更多人使用。

除了世界各国政府之外，推动全球采用比特币的可能是下一场灾难性的经济危机。这可能会引发超过临界数量的加密资产大量外流。

但是，我们还不知道加密资产可以预防的经济问题，以及它们可以创造的新问题。

比特币泡沫会破灭吗？

我不反对比特币交易，但只要你做对了，就像烫手山芋需要换吸盘一样，如果你把它放在盘子里，它最终会烧毁的。

想两件事：

1.加密资产威胁到国家法定货币。如果像美国这样的主权国家认定比特币交易是非法的，会发生什么？泡沫破灭了。

2.每笔交易的验证都需要大量的算力。现在很多矿工参与挖矿是因为他们有利可图。如果没有后续利润，就会有人参与挖矿。 ?

作者：Prajwal Paudyal 博士，人工智能和区块链爱好者

译者：亚历克斯

————英语 ————